Fundos Multimercados 2023: Será que vale a pena?

Quando os juros das aplicações de renda fixa caem e deixam de ser atraentes, muitos investidores buscam alternativas mais rentáveis, e os fundos multimercados podem ser uma opção interessante. Essas carteiras oferecem maior sofisticação e permitem ao gestor adotar diversas estratégias, incluindo a alavancagem. A flexibilidade é uma das principais vantagens dos multimercados.

Se você está na dúvida em investir em fundos multimercados, este artigo foi feito para você.

Espero que goste! Boa Leitura!

O que são fundos multimercado?

Fundos multimercado são carteiras de investimentos que buscam rentabilidade a partir de uma variedade de ativos financeiros, como ações, títulos públicos, títulos privados, câmbio, entre outros.

Essas carteiras são geridas por gestores profissionais que buscam a melhor alocação de recursos para obter o máximo de rentabilidade possível, de acordo com o perfil de risco estabelecido para o fundo.

Os fundos multimercado costumam ser mais flexíveis em termos de estratégias de investimento do que os fundos de investimento tradicionais, o que pode aumentar o potencial de retorno, mas também o risco.

Quais são as estratégias dos Fundos Multimercados?

Os fundos multimercados possuem uma grande variedade de estratégias, algumas das quais incluem:

1. Long and Short: Compra de ativos que tendem a se valorizar e venda a descoberto de ativos que tendem a se desvalorizar.
2. Global Macro: Investimento em diferentes ativos em diferentes regiões do mundo, com base em análise macroeconômica.
3. Event Driven: Estratégia que se concentra em eventos corporativos, como fusões e aquisições, reestruturações e anúncios de resultados.
4. Multistrategy: Combinação de diferentes estratégias para buscar ganhos de forma diversificada.
5. Arbitragem: Explora diferenças de preços em ativos similares em mercados diferentes.
6. Trading: Operações de curto prazo em diversos tipos de ativos, como ações, títulos e moedas.
7. Quantitativo: A estratégia quantitativa é uma abordagem de investimento que utiliza algoritmos e modelos matemáticos para tomar decisões de compra e venda de ativos financeiros

Essas são apenas algumas das estratégias que podem ser adotadas pelos fundos multimercados, e a escolha da estratégia dependerá do objetivo e perfil de risco de cada fundo.

Como investir em Fundos Multimercados?

Para investir em fundos multimercados, é preciso seguir os seguintes passos:

1. Escolha uma corretora de valores ou um banco que ofereça esse tipo de investimento e abra uma conta;
2. Analise os fundos multimercados disponíveis e escolha aqueles que se enquadram no seu perfil de investidor e nos seus objetivos financeiros;
3. Leia atentamente o prospecto do fundo, que contém informações importantes sobre a estratégia do gestor, os riscos envolvidos, as taxas de administração e performance, entre outros dados relevantes;
4. Invista o valor desejado no fundo escolhido, seguindo as instruções da corretora ou do banco;
5. Acompanhe periodicamente o desempenho do fundo e faça ajustes na sua carteira de investimentos, se necessário.

Vale lembrar que os fundos multimercados são indicados para investidores com perfil moderado ou arrojado, que buscam diversificação e estão dispostos a correr riscos em troca de rentabilidade potencialmente mais elevada. É importante também ter uma reserva de emergência antes de investir em fundos multimercados.

Quais são os custos para investir em fundo multimercado?

Os custos para investir em um fundo multimercado podem variar de acordo com cada gestora, mas geralmente incluem a taxa de administração (cobrada anualmente sobre o valor total do patrimônio do fundo), a taxa de performance (cobrada sobre a rentabilidade do fundo quando esta supera um benchmark estabelecido) e os impostos (IR e IOF) sobre os rendimentos do fundo.

É importante avaliar todos esses custos antes de investir em um fundo multimercado e verificar se eles estão alinhados com o seu perfil de investidor e seus objetivos financeiros.

Tributação de Fundos Multimercados?

A tributação de fundos multimercados segue as mesmas regras dos demais fundos de investimento no Brasil. A alíquota de imposto de renda (IR) varia de acordo com o prazo de aplicação, sendo:

• Até 180 dias: 22,5%
• De 181 a 360 dias: 20%
• De 361 a 720 dias: 17,5%
• Acima de 720 dias: 15%

Além disso, há a cobrança de IOF (Imposto sobre Operações Financeiras) para resgates em até 30 dias após a aplicação, seguindo uma tabela regressiva.

Vale lembrar que a tributação ocorre somente sobre o rendimento obtido e não sobre o valor total aplicado no fundo. A cobrança do imposto é realizada no momento do resgate ou do come-cotas, que é uma antecipação do imposto cobrado duas vezes por ano nos fundos de investimento. É importante consultar a lâmina do fundo para verificar as informações específicas sobre a tributação.

Vantagens e desvantagens dos fundos multimercado

Algumas vantagens incluem:

1. Flexibilidade: Esses fundos têm a capacidade de investir em uma ampla variedade de ativos, permitindo que os gestores aproveitem oportunidades de mercado em diferentes classes de ativos.
2. Diversificação: A diversificação é uma das principais características dos fundos multimercado. Ao investir em diferentes classes de ativos, o risco é distribuído entre várias opções de investimento.
3. Potencial de retorno: Os fundos multimercado geralmente buscam superar a rentabilidade dos investimentos em renda fixa. Isso é possível por meio de estratégias de investimento mais sofisticadas e de risco maior.

Investir nestes tipos de fundos não são sempre vantajosos, algumas desvantagens incluem:

1. Risco: Como os fundos multimercado investem em diferentes classes de ativos, eles estão sujeitos a riscos associados a esses mercados. Além disso, algumas estratégias de investimento podem aumentar o risco, como a alavancagem.
2. Taxas: Os fundos multimercado tendem a ter taxas mais altas do que outros tipos de fundos. Isso pode afetar a rentabilidade a longo prazo.
3. Performance variável: A performance dos fundos multimercado pode variar amplamente dependendo das estratégias e condições do mercado. É importante considerar isso ao escolher um fundo multimercado como parte de uma estratégia de investimento.

Vale a pena investir em fundo multimercado?

A decisão de investir em fundos multimercado depende das metas financeiras, perfil de risco e objetivos de cada investidor.

Os fundos multimercado podem ser uma opção interessante para quem busca diversificação, flexibilidade e a possibilidade de obter uma rentabilidade acima da média de mercado.

No entanto, é importante destacar que esses fundos apresentam riscos e custos que devem ser levados em consideração na hora da escolha.

Antes de investir, é recomendável estudar o regulamento do fundo, avaliar a estratégia adotada pelo gestor e consultar um profissional especializado em investimentos para ajudá-lo a tomar a melhor decisão.

Espero que tenha gostado! Se ficou alguma dúvida deixe nos comentários!

Tags: fundos | fundos de investimentos | fundos multimercados | Investimentos | Investimentos no Exterior